2011年周三尾盘多头上攻 期指反弹或延续

⊙见习记者 董铮铮 ○编辑 李剑锋

周三，期指小幅反弹，最终收报2330.4点，上涨12.2点，涨幅0.53%。从持仓排名看，多空双方继续大笔移仓，主力合约空头减持力度大于多头，说明短期有偏多迹象，但总体空方力量仍强多方，“空强多弱”格局未变。从期现溢价看，尾盘价差略有上升，升水约10点，多头在2300点附近有做多意愿。业内人士认为，政策预期提升市场信心，短期反弹行情有望延续，但仍需关注经济政策能否延续。

尾盘期指反弹

昨日，股指期货IF1209合约高开低走，最高上攀至2353.8点，最低下探至2304.2点，最终报收于2330.4点，上涨12.2点，涨幅0.53%。IF1210收报2345.8点，上涨13点，涨幅0.56%；季月合约IF1212收报2372.8点，上涨11.4点，涨幅0.48%；隔季合约IF1303收盘报2409.4点，上涨8.4点，涨幅0.35%。

昨日市场消息面上，央行逆回购770亿元，市场资金面较为宽松；穆迪警告或将因财政悬崖问题而下调美国AAA评级。

从日内走势看，多空仍有分歧，期指早盘跳空高开，午后跳水后回升，尾盘多头上攻，止跌上扬。从期现溢价来看，截至收盘，IF1209和现货沪深300指数间正溢价10.3点。上海中期分析师陶勤英认为，“尾盘价差的上升表明多头在2300点附近有较强的做多意愿，再次证明该点位的支撑作用较强”。

多空继续移仓

中金所盘后持仓排名显示，1209合约前20名多头席位减持4031手至3.93万手，前20名空头主力合计持有4.73万手，减持6662手。具体席位上，中证期货减持空单1340手，增持多单415手，国泰君安减持多单1618手，空单212手。多空主力继续大幅移仓，1210合约多空仅分别增仓3505手和4205手，1212合约多空分别增仓294手和660手，显示有部分资金离场，1209合约空头的减持力度明显大于多头，说明短期有偏多迹象，但其他两合约空方力量仍强于多方，“空强多弱”格局未变，反弹高度或有限。

伴随着部分资金的离场，四合约持仓量出现下行，“显示空方势头有所收敛，有利于期指反弹行情的延续”，陶勤英称，期指仍处于技术性强势，且市场对于政策红利的预期较高。

中期研究院金融研究部负责人宋楚平认为，期指后期仍需要关注两个方面，一是刺激政策的连续性，二是市场信心的增强能从量能上得到体现，从目前格局来看，仍可保持偏多思路。(上海证券报